2026年中国鲜果分销市场规模将达1.66万亿元，供应链、数字化、标准化与品牌化是必然方向。

　　（一）国内水果消费增长迅猛，但较发达国家仍有不小差距。水果是国内重要的产物，柑橘、苹果、梨的产量位居前三。改革开放后国内水果种植面积持续快速增长，水果产量持续上升，2000 年国内水果产量仅为 0.62 亿吨，2021 年已增长至 2.93 亿吨， 增长 3.73 倍。柑桔、苹果、梨、葡萄、香蕉是国内产量最大的五种水果，2020 年五种水果产量总计 1.39 亿吨，占全部水果产量的 48.4%；其中柑桔 产量为 0.51 亿吨占比为17.8%，苹果产量为 0.44 亿吨占比为15.4%，梨产量为 0.18 亿吨占比为 6.2%。

　　国内人均水果消费量较发达国家如美国、日本等仍有不小差距：据艾瑞咨询，2020年国内人均水果消费量为 51kg，《中国居民膳食指南》建议人均水果年消费量为73-128kg，国内仍有不小差距；且与海外发达国家相比，2021年美国人均水果 的年消费量为 110.67kg，是国内的 2.1 倍；而饮食结构较相近的日本，人均水果的年消费量为 73.78kg，是国内的 1.4 倍。据数据显示，国内人均水果消费金额支出与水果平均零售价均较海外发达国家有一定差距，后者体现出国内水果的品牌化率较低、水果议价能力较弱。

　　随居民可支配收入持续上升、消费者更加注重饮食均衡，国内水果消费金额将持续提升：国内鲜果零售市场的市场规模2026年将达 2.07万亿元。据数据显示，按零售额计，国内鲜果零售市场的市场规模已由 2017 年的 9390 亿元增至 2021 年的 1.34 万亿元，CAGR 约 9.2%；2026 年预计将增 至 2.07 万亿元，预期 CAGR 为 9.2%。国内鲜果分销市场规模 2026 年将达 1.66 万亿元。据灼识咨询，按 向水果零售商作出的销售收入计，国内鲜果分销市场规模已由 2017 年的 7451 亿元增至 2021 年的 1.07 万亿元，CAGR 为 9.5%；2026 年预计将增至 1.66 万亿元，预期 CAGR 为 9.2%。

　　（二）国内品牌鲜果、进口水果需求将快速增长。中国品牌鲜果分销增速将远快于全部鲜果分销增速，到2026年市场规模望增至 9146 亿元，CAGR 为 19.9%：按自有品牌产品的销售收入测算，国内品牌鲜果分销市场的规模已 经由 2017 年的约 1341 亿元增至 2021 年的约 3687 亿元，CAGR 高达 28.8%；预计 2026 年将增至 9146 亿元，CAGR 约 19.9%。2021 年鲜果分销商的品牌化率为 34.4%，较 2017 年的 18%有大幅提升。然而相比于美国鲜果分销市场高达 70%的品牌化率，国内水果品牌化的进一步发展仍有很大的增长潜力。

　　消费者对进口水果的需求正快速增长，预计将于 2026年增至3255亿元：相较国产水果，进口水果具有口感、品类多样化及其可反季节供应 的特征，进口水果近年来越来越受到国内消费者的欢迎。进口鲜果 市场规模预计将于 2026 年将达3255亿元，CAGR为14.7%，其占 鲜果零售市场规模的比重将达到15.7%。

　　在国内的水果进口产地中，东南亚地区因其热带气候环境及较近的地理距离，成为国内进口鲜果的最主要产地。2021 年东南亚进口水果的零售额约占国内进口鲜果零售总市场规模的 63.2%，同比有进 一步提升；2021 年榴莲的零售额在进口鲜果品类中排名第一，约占 进口鲜果零售总市场规模的 31.7%，同比有进一步提升。

　　进口水果当中，榴莲、车厘子等品类增速迅猛。按未来五年的预计增速计，榴莲、樱桃、山竹、龙眼及火龙果是中国 2021 年零售额超过 100 亿 元(前后文单位均为人民币)的水果品类中增速最快的五个品类，其中榴莲将是未来五年增速最快的品类，2021-26 年的预期 CAGR 将达到 20.1%。

　　国内的鲜果市场由上游鲜果种植商、中游分销商和下游零售商构成。上游：水果种植/采摘，水果采后处理。中游：冷链配送，水果分销。下游：水果零售。

　　上游主要为水果种植、采摘及采后处理，水果产业快速发展离不开优势。区域的产业规划。随着主要水果优势区域布局规划有效实施，苹果、柑橘、梨优势区的集中度均达到85%以上。水果特优区建设力度持续加大，洛川苹果、赣南脐橙、百色芒果等特色水果的品牌影响力日益增强，成为当地农民脱贫增收的支柱产业。如苹果产业，主产区陕西省、山东省 2020 年的产量占了全国产量的 48.5%，产量在 100 万吨以上的 8 个省的产量总计达到全国的92%，生产集中度较高。再比如柑桔产业，2020 年广西、湖南、湖北三省（区）的柑桔产量 将近全国产量的一半。其中广西产量为 1382.09 万吨，产量超过全 国的四分之一，广西通过砂糖橘、沃柑等优势品种，带领当地农户 走上脱贫致富之路。

　　水果分销往往有多个层级，当前中游的价值链较为冗长复杂。首先，采购代理商与产地果园联系，进行水果采摘和初级加工(对应 的是产业链上游)。其次，原产地的批发商会向各个品种的水果代理商购买，购入的水果再出售给销售地的一级批发商。最后水果由一级批发商向二、批发商流转，最终销售给零售终端以及消费者。鲜果天然具有易腐烂、易损耗的特点，但受国内水果种植空间分布较广，且不同品种种植较为分散的影响，国内传统鲜果供应链体系较重，鲜果从产地到销地包括采摘、分选、包装、保险、储存、运输、配送等多道程序，形成了冗长且涉及众多中间商的行业价值链。

　　水果冷链配送为中游的关键环节之一，同样直接关系到耗损率。冷藏车：冷藏车是冷链物流的核心运载装备。2020 年全国冷藏车市场保有量为 28.67 万台，较上年增长 7.2 万台。预计 2022 年中国冷藏车保有量将逼近 40 万辆。冷库总量：冷库堪称冷链物流的“根据地”，冷库的建设和发展，已成为国家骨干冷链物流基地的重中之重，并取得明显成绩。2020 年 全国冷库总量达到 7080 万吨（折合1.77 亿立方米），新增库容1027.5 万吨，同比增长 16.98%，该数字已超过美国。

　　我们预测国内冷链物流行业市场规模有望保持较快增长。随着城镇化发展、中产阶级不断壮大，以及生鲜电商带动国内农产品、冷链食品的产地、加工地和消费市场重塑，冷链需求正快速增 加。据中商情报网数据，2020 年国内食品冷链物流市场总规模达到 3832 亿元/+13%，预计 2022 年将增至 4567 亿元。2020 年我国冷链物流需求总量为 2.65 亿吨/+13.69%；2021 年冷链 物流发展势头强劲，市场需求总量突破 2.7 亿吨；预计 2022 年冷链 物流需求总量将超 3.2 亿吨。

　　（三）下游。国内传统的生鲜采购模式下整体加价率在45%左右，下游的加价率一般高于上游与中游：传统供应链效率水平低，渠道加价率在 45%，一般经过四个加价阶段，一级批发商承担的是报价、上游整合以及采购功能，加价率约 10%；二级批发商承担物流角色，一般是仓储+物流车，上游对接一 级批发商，下游对接小 B(一般是餐饮、小超市等)，加价率约 15%；小 B 端对接消费者，承担零售选品、采购、品类管理等职能，加价率一般在 20%左右。水果行业的渠道加价率与生鲜行业较为类似，但终端零售环节平均加价率更高、其次是二级批发商，若能打通一级与二级环节，则整体利润将更为丰厚。

　　下游新兴零售渠道正快速增长。商超、夫妻老婆店、菜市场等传统渠道仍然为中国鲜果零售的主要渠道，2021 年约占中国鲜果零售总市场规模的 69.5%。新兴零售渠道(小区团购、连锁生鲜店、实时电商及综合电商)的快速兴起使消费者能够更便利地购买鲜果，预计新兴零售渠道将逐渐成为中国消费者购买水果的主流渠道。新兴零售渠道的市场规模自 2017-21 年的 CAGR 为 44%，2021 年 占据国内鲜果零售总额的 30.5%，预计该市场份额将于 2026 年进一 步上升至 49.5%、达到 1.02 万亿元，CAGR为 20.2%。

　　1.3.行业趋势：供应链、数字化、标准化与品牌化是必然方向，水果消费正呈现蓬勃发展的多元趋势

　　（一）行业存在的问题国内水果行业仍存在如下问题：损耗大、利润率低。大部分水果分销商难以垂直打通水果产业链，而漫长的分销过程不可避免地导致高损耗率、鲜果的运输半径及销售覆盖范围受限；此外鲜果分销商大部分利润低、规模较小，难以在行业中形成话语权。供应链缺乏标准化。在种植端，由于受意外天气状况及采用的种植技术差异影响，难以确保统一的水果种植；在鲜果分销环节，水果的加工、包装、仓储、运输环节品控不一，运作程序无统一标准，无法维持鲜果供应的稳定和各批次质量的一致。数字化程度低。多层级的分销模式形成了信息不对称，对于数字化供应链及库存管理构成挑战；运输、仓储缺乏有效监控，货物无法及时溯源进而影响果品和货架期，甚至造成食品安全问题；缺乏来自零售商有关消费者偏好的洞察，分销商也难以紧贴市场趋势作出采购决策。

　　（二）行业发展的趋势。国内水果行业未来的发展主要集中在供应链整合、数字化转型、标准化提升、品牌化打造等方面。供应链持续垂直整合。为了能够更好地把控水果供应链，头部的鲜果分销商开始尝试在产业链上进行纵向延伸，承担价值链上多个环节，以应对与确保果品供应稳定性、水果产品的质量控制、周转效率及盈利能力相关的挑战。然而，仅有为数不多的知名鲜果分销商凭借其雄厚的技术实力、行业经验及资本资源有能力实现端到端垂直整合。

　　数字化转型演进。物联网、大数据分析及人工智能等科技的应用预计将推动鲜果分销市场的数字化转型。依托于数字化鲜果供应链，分销商可以更加高效管理和调整供货，提升水果产品的质量及更高效地服务客户。同时，数字化升级使水果价格和供应链机制更加透明，减少信息不对称，提升整体效率。此外，供应链的数字化升级也将赋能水果种植商，帮助其实现农业现代化，从而从源头上促进行业的高质量发展。